Le tribunal américain des faillites approuve le plan de restructuration de SAS

Scandinavie Airlines (SAS) a reçu l'approbation d'un tribunal américain pour son plan de faillite (chapitre 11). Le transporteur espère désormais sortir de la procédure d'ici le milieu de l'année.

Le plan de faillite de SAS approuvé

Lors d’une audience au tribunal de New York, le juge américain des faillites Michael Wiles a approuvé le plan de réorganisation de SAS. Un deuxième plan modifié a été soumis le mois dernier et comprend un investissement de 1,21 milliard de dollars provenant d'un consortium comprenant Air France-KLM, le gouvernement danois et les sociétés d'investissement Castlelake et Lind Invest ApS.

Photo : Matheus Obst | Shutterstock

Le plan aurait été approuvé par plus de 99 % de ses créanciers, l'investissement impliquant 725 millions de dollars de dette convertible garantie et 475 millions de dollars de nouveaux capitaux propres, les capitaux propres existants devant être annulés. L'accord accordera également aux créanciers juniors jusqu'à 325 millions de dollars en espèces et en capitaux propres dans la nouvelle société.

Anko van der Werff, président et chef de la direction de SAS, a commenté :

"Il s'agit d'une étape majeure pour SAS dans notre plan de transformation, SAS FORWARD. Le plan du chapitre 11 approuvé est soutenu par plus de 99 % de nos créanciers qui ont voté et il ouvre la voie à la sortie claire de la procédure de restructuration. "

Le transporteur est entré en procédure de faillite en juillet 2022 et a pris des mesures importantes pour rationaliser ses opérations et réduire ses coûts. Cela comprend la renégociation des baux avec pas moins de 15 bailleurs portant sur 59 avions, ce qui lui a permis d'économiser au moins 1,0 milliard SEK (95,8 millions de dollars) par an en frais.

Sortir de la faillite d’ici juin

Selon SAS, elle prévoit de sortir du chapitre 11 « vers la fin du premier semestre 2024 », date à laquelle elle espère obtenir les approbations nécessaires de divers organismes de réglementation, ainsi qu'achever une réorganisation de l'entreprise en Suède.

Van der Werff a ajouté :

« Nous avons encore du travail à faire, mais cela marque une étape importante vers la réalisation du potentiel de SAS pour rester à l'avant-garde du secteur du transport aérien pour les années à venir. »

Comme Simple Flying l'a rapporté en novembre, la compagnie aérienne souhaitait se retirer de la procédure du chapitre 11 début 2024, mais cela a été repoussé en janvier.

A lire aussi :La Commission européenne approuve une aide à la restructuration de 1,4 milliard de dollars pour SAS

Assemblée générale annuelle

La compagnie aérienne a tenu son assemblée générale annuelle (AGA) lundi, mais la journée a été éclipsée par les militants du climat accusant SAS de greenwashing. Menés par Greta Thunberg, des militants ont déclaré que le transporteur n’était pas honnête quant à sa durabilité et ont critiqué la contribution de l’industrie aéronautique aux émissions de carbone.

Une fois le plan de réorganisation achevé, SAS quittera Star Alliance – dont elle était membre fondateur – et deviendra un nouveau membre de SkyTeam, à laquelle appartient Air France-KLM. Le groupe aérien prendra dans un premier temps une participation de 19,9% dans la SAS réorganisée, mais aura la possibilité d'en faire une participation majoritaire après deux ans.

Êtes-vous heureux de voir scandinave Airlines se rapprocher de la sortie de la protection contre les faillites ? Faites-le-nous savoir dans la section commentaires.